
خریداران نقره به دنبال شکست مقاومت کلیدی
مرور کلی بازار
در روز دوشنبه، نقره به دلیل چندین عامل اقتصاد کلان که بر فلزات گرانبها تأثیر میگذارند، نشان از قدرت داشت. انتظارات پیرامون تورم، تصمیمات نرخ بهره از سوی بانکهای مرکزی بزرگ همچون فدرال رزرو و احساسات کلی بازار، همگی بر عملکرد قیمتی نقره تأثیر گذاشتند. دادههای اخیر تورم، تنشهای ژئوپلیتیک جاری و اظهارات فدرال رزرو باعث شده تا نقره در مرکز توجه قرار گیرد، بهویژه که این تحولات هم بر احساسات سرمایهگذاران و هم بر تقاضای صنعتی تأثیر میگذارند.
از منظر بنیادی، شرایط برای نقره همچنان خنثی تا کمی مثبت است. افزایش تقاضای صنعتی، بهویژه در بخشهایی مانند انرژی خورشیدی و الکترونیک، به حمایت از قیمتهای نقره ادامه میدهد. اگر چشمانداز این بخشها همچنان مثبت بماند یا دلار آمریکا ضعیفتر شود، احتمال افزایش قیمت نقره وجود خواهد داشت. به نظر میرسد احساسات کنونی بهطور محتاطانه خوشبینانه باشد و زمینه را برای بازگشت کنترل به دست خریداران نقره فراهم کند.
تحلیل تکنیکال
در نمودار ساعتی، نقره مومنتوم صعودی نشان داده و موفق شده در جلسه معاملاتی اروپا شکاف باز شدن بازار را پر کند و از مقاومت کلیدی ۳۱.۲۹۸ دلار عبور کند. بازگشت قیمت از سطح ۳۰.۸۹۳ دلار نشاندهنده حمایت قوی در این سطح است که پایهای محکم برای حرکتهای صعودی بیشتر فراهم میکند.
اگر روند صعودی فعلی ادامه یابد، اهداف بعدی برای نقره در سطوح ۳۱.۴۶۶ دلار، ۳۱.۵۴۸ دلار، ۳۱.۷۰۳ دلار و احتمالاً ۳۱.۸۷۱ دلار قرار دارند. قیمت اخیراً بالاتر از باند میانی بولینگر بسته شده که نشان از مومنتوم صعودی دارد. با نزدیک شدن قیمت به باند بالایی، ممکن است با مقاومت مواجه شود، در حالی که باند پایینی بولینگر میتواند بهعنوان حمایت در صورت بازگشت قیمت عمل کند.
شاخص قدرت نسبی (RSI) در حال حاضر در حدود ۵۵ قرار دارد که نشاندهنده بازاری متعادل بدون علائم خرید یا فروش بیش از حد است. این امر نشان میدهد که هنوز فضای بیشتری برای افزایش قیمت وجود دارد، بدون اینکه فشار خرید بیش از حد به وجود آید. همچنین، اندیکاتور MACD در حال حاضر سیگنالهای خنثی نشان میدهد، اما هر گونه تلاقی مثبت در جلسات آتی میتواند از مومنتوم صعودی بیشتر حمایت کند.
سناریوی جایگزین
در صورتی که نقره نتواند مومنتوم خود را بالای مقاومت کلیدی ۳۱.۴۶۶ دلار حفظ کند، فروشندگان ممکن است سعی کنند قیمت را پایین بیاورند. در این حالت، سطح ۳۰.۸۹۳ دلار بهعنوان حمایت کلیدی مورد توجه قرار خواهد گرفت. اگر قیمت به زیر این سطح برسد، ممکن است اصلاح عمیقتری در پیش باشد و فروشندگان بتوانند کنترل بازار را دوباره به دست آورند.
هر گونه ضعف زیر این سطح حمایتی کلیدی میتواند نشاندهنده تغییر در احساسات بازار باشد و فشار بیشتری بر نقره وارد کند تا سطوح حمایتی پایینتر را آزمایش کند.
مرور سطوح کلیدی
- سطوح مقاومت:
- مقاومت ۱: ۳۱.۴۶۶ دلار
- مقاومت ۲: ۳۱.۵۴۸ دلار
- مقاومت ۳: ۳۱.۷۰۳ دلار
- مقاومت ۴: ۳۱.۸۷۱ دلار
- قیمت فعلی: ۳۱.۴۱۱ دلار
- سطوح حمایت:
- حمایت ۱: ۳۱.۲۹۸ دلار
- حمایت ۲: ۳۱.۰۹۶ دلار
- حمایت ۳: ۳۰.۸۹۳ دلار

رویدادهای کلیدی برای توجه
با توجه به رابطه معکوس نقره با دلار آمریکا، هر گونه ضعف احتمالی در دلار میتواند فشار صعودی بر قیمت نقره وارد کند. این هفته، تمرکز بر انتظارات مربوط به سیاستهای فدرال رزرو و تأثیر غیرمستقیم کاهش نرخ بهره اخیر توسط بانک مرکزی اروپا (ECB) خواهد بود. اگر لحن این بانکهای مرکزی بهسوی کاهش سختگیری پیش رود، نقره ممکن است به دلیل کاهش جذابیت سایر سرمایهگذاریها، بهویژه دلار، سود ببرد.
علاوه بر این، هر گونه تغییرات غیرمنتظره در دادههای اقتصادی ایالات متحده – بهویژه در زمینه مصرف یا تورم – برای شرکتکنندگان بازار بسیار مهم خواهد بود؛ زیرا میتواند بر قدرت دلار تأثیر گذاشته و در نتیجه مسیر نقره را تحت تأثیر قرار دهد.
نتیجهگیری
به نظر میرسد نقره برای حرکت صعودی بیشتر آماده است، زیرا خریداران در جلسه معاملاتی دوشنبه توانستند از مقاومت کلیدی ۳۱.۲۹۸ دلار عبور کنند. هدف بعدی در سطح ۳۱.۴۶۶ دلار قرار دارد و حرکت پایدار بالای این سطح میتواند نقره را به چالشهای بعدی در سطوح ۳۱.۵۴۸ دلار و بیشتر برساند. شاخصهای RSI و باندهای بولینگر نشاندهنده تعادل سالم بین فشار خرید و فروش هستند و فضا برای رشد بدون نگرانی فوری از سناریوی خرید بیش از حد فراهم است.
معاملهگران باید به دقت رویدادهای اقتصادی پیشرو را زیر نظر داشته باشند، بهویژه هر گونه تغییر در سیاستهای فدرال رزرو یا ECB، زیرا اینها میتوانند نقش مهمی در تعیین مسیر قیمت نقره ایفا کنند. در حال حاضر، مومنتوم به نفع خریداران است، اما در صورت عدم حفظ سطوح حمایتی کلیدی، ممکن است احساسات بازار به سمت چشمانداز نزولی بازگردد.