
فشار فروشندگان EUR/GBP برای شکست روند نزولی
مرور کلی بازار:
روز پنجشنبه، جفت ارز EUR/GBP در میان عدم قطعیتهای کلان اقتصادی از هر دو طرف، همچنان با فشار نزولی مواجه شد. یورو به دلیل انتظارات از ادامه مسیر کاهش نرخ بهره بانک مرکزی اروپا (ECB) تضعیف شد. بازارها دو کاهش نرخ ۲۵ واحد پایهای را برای ماههای اکتبر و دسامبر پیشبینی میکنند، در پاسخ به کاهش فعالیتهای اقتصادی در سراسر منطقه یورو. با وجود اعلام مازاد تجاری مثبت از آلمان، نگرانیهای گسترده درباره تورم مداوم و کندی رشد اقتصادی همچنان فشار بر یورو را افزایش داده است.
در همین حال، پوند بریتانیا نیز با چالشهای خود مواجه شد، تحت تأثیر گمانهزنیها درباره بودجه آتی بریتانیا. اگرچه امیدهایی به سیاستهای مالی حامی رشد وجود دارد، نگرانیها درباره افزایش بدهی عمومی باعث احتیاط سرمایهگذاران شده و نوسانات در پوند را افزایش داده است. انتشار آتی دادههای تولید ناخالص داخلی بریتانیا احتمالاً نقش مهمی در شکلگیری احساسات بازار ایفا خواهد کرد. اگر این ارقام قویتر از حد انتظار باشد، میتواند حمایت قابل توجهی از پوند فراهم نماید.
تحلیل تکنیکال:
در نمودار چهار ساعته، EUR/GBP همچنان تحت تأثیر یک خط روند نزولی قرار دارد که نشاندهنده فشار نزولی غالب است. در حال حاضر، فروشندگان در تلاشند تا از سطح حمایتی 0.83645 عبور کنند که در صورت موفقیت، میتواند مسیر را برای حرکت نزولی بیشتر هموار کند. اگر این تلاش موفقیتآمیز باشد، اهداف بعدی در 0.83589، 0.83499 و نهایتاً 0.83443 خواهند بود.
عملکرد قیمت نزدیک به باند پایین باند بولینگر قرار دارد که نشاندهنده احتمال شرایط اشباع فروش است. با این حال، نزدیکی قیمت به باند پایین میتواند نشانهای از شکست احتمالی به سمت پایین باشد، بهخصوص اگر فروشندگان فشار خود را حفظ نمایند.
شاخص قدرت نسبی (RSI) در سطح 45.79 قرار دارد که نشاندهنده احساسات خنثی تا کمی نزولی است. نکته مهم این است که RSI هنوز به محدوده اشباع فروش وارد نشده، بنابراین فضای بیشتری برای کاهش قیمت قبل از وقوع بازگشت قابل توجه وجود دارد. MACD نیز نزدیک به خط صفر در حال نوسان است که نشاندهنده فقدان مومنتوم قوی در هر دو جهت است. یک تقاطع صعودی یا نزولی میتواند وضوح بیشتری درباره حرکت بعدی این جفت ارز ارائه نماید.
اگر قیمت از حمایت کلیدی 0.83645 عبور کند، ممکن است تسریع به سمت سطوح حمایتی پایینتر رخ دهد. از طرفی، در صورت عدم حفظ مومنتوم نزولی، احتمالاً فاز تثبیت قبل از هر حرکت جهتدار بیشتری رخ خواهد داد.
خلاصهای از شاخصهای تکنیکال:
RSI: در حال حاضر در سطح 45.79، نشاندهنده احساسات خنثی تا نزولی است.
MACD: نزدیک به خط صفر در حال نوسان، بدون مومنتوم قوی در هر دو جهت.
باندهای بولینگر: قیمت نزدیک به باند پایین، نشاندهنده احتمال شرایط اشباع فروش یا شکست قریبالوقوع.
سناریوی جایگزین:
از سوی دیگر، اگر خریداران بتوانند کنترل را به دست گیرند و قیمت را بالاتر از سطح مقاومت 0.83881 ببرند، این امر میتواند نشانه ادامه یک اصلاح صعودی باشد. در این صورت، جفت ارز EUR/GBP ممکن است به سمت سطوح مقاومتی بالاتر حرکت کند و احتمالاً روند نزولی فعلی را معکوس نماید.
مرور سطوح کلیدی:
- سطوح مقاومت:
- مقاومت 1: 0.83735
- مقاومت 2: 0.83808
- مقاومت 3: 0.83881
- قیمت فعلی: 0.83680
- سطوح حمایت:
- حمایت 1: 0.83645
- حمایت 2: 0.83589
- حمایت 3: 0.83499
- حمایت 4: 0.83443

رویدادهای کلیدی برای توجه:
سرمایهگذاران باید به رویدادهای آتی بانک مرکزی اروپا (ECB) که میتوانند جهت EUR/GBP را تحت تأثیر قرار دهند، توجه کنند. پس از کاهش فروش خردهفروشی آلمان که به یورو آسیب زد، اکنون توجهها به سخنرانی یواخیم ناگل، عضو شورای حکام ECB، و انتشار صورتجلسه سیاست پولی بانک مرکزی اروپا معطوف شده است که هر دو امروز منتشر میشوند.
این رویدادها میتوانند بینشهای مهمی درباره جهتگیری سیاستهای ECB، بهویژه در مورد کاهش نرخ بهره آینده و ارزیابی آنها از فشارهای تورمی ارائه دهند. اگر لحن ECB بیش از حد انتظار متمایل به سیاستهای تسهیلی باشد، یورو ممکن است با ریسکهای نزولی بیشتری مواجه شود.
در طرف دیگر، گزارش آتی تولید ناخالص داخلی بریتانیا میتواند تأثیر بسزایی داشته باشد. ارقام رشد قویتر از حد انتظار میتوانند پوند را تقویت نموده و احتمالاً روند نزولی فعلی EUR/GBP را مختل کنند.
نتیجهگیری:
جفت ارز EUR/GBP همچنان تحت فشار است، زیرا فروشندگان برای ادامه روند نزولی فعلی تلاش میکنند. شکست موفقیتآمیز زیر حمایت کلیدی 0.83645 میتواند منجر به کاهشهای بیشتر شود، با اهداف احتمالی در 0.83589، 0.83499 و 0.83443. با این حال، اگر خریداران مومنتوم را بازپس گیرند، حرکت بالای 0.83881 میتواند نشانهای از بهبود گستردهتر باشد و چشمانداز فعلی را تغییر دهد.
با رویدادهای کلیدی ECB و دادههای اقتصادی بریتانیا در پیش، فعالان بازار باید برای نوسانات احتمالی آماده باشند. جهت جفت ارز EUR/GBP در جلسات آتی به شدت به این نقاط دادههای مهم و تأثیرات آنها بر سیاستهای پولی آینده در منطقه یورو و بریتانیا بستگی خواهد داشت.